Venezia, fine anni 70. Martha e Julian sono due fratelli, figli di un celebre cantante lirico: entrambi crescono oppressi dalla figura paterna, in un mondo di cultura e di agio, ma anche di frustrazioni e umiliazioni. Dopo la morte del padre, Martha intraprende la carriera di cantante sotto pseudonimo e si unisce sentimentalmente a un militante di estrema sinistra; con lui, finisce uccisa come terrorista. Un musicologo si mette a indagare su questa morte, sospettando che la ragazza uccisa sia in verità la figlia del grande artista, inseguendo il sogno di uno scoop che finalmente lo arricchisca. Julian, invece, ingegnere informatico, si sposa con una ragazza di umili origini, va a vivere a Londra, e lì raggiunge un discreto successo, quasi che lontano dal modello paterno la possibilità di essere felici esista. Solo da vecchio Julian riuscirà a tornare a Venezia, facendo con la moglie un ultimo viaggio, nella Venezia da cui era partito - a fare di nuovo i conti con la vita.